002007华兰生物:9月8日晚间重要行业研究汇总(附股)
2020-09-09 15:51:09 来源： 浏览：1次
9月8日多家机构发布各大行业研究报告，以下是研报摘要，仅供投资者参考：
环保行业：关注固废与水处理领域 看好6股
近日，新《固废法》正式落地施行，引发市场对固废产业链再次关注。相较于之前的版本，新《固废法》拓宽了固废管理范围，提高了环境违法成本，有望加速固废行业细分领域市场空间的释放。此外，当前多项水相关政策持续推进，治理需求依然旺盛，水务及水处理行业依然维持景气周期，高出水标准的水处理企业未来有望获得更多市场份额。建议关注具有优质资产的固废处理产业链龙头，智能化环卫装备龙头盈峰环境 ( 000967.SZ ) ； 环卫运营服务龙头玉禾田( 300815.SZ ) ； 拥有丰富运营经验的固废处理企业瀚蓝环境(600323.SH)、上海环境(601200.SH)；危废处理领域领先者高能环境(603588.SH)；膜法水处理龙头碧水源(300070.SZ)；污水处理提标改造经验丰富的国祯环保(300388.SZ)……【点击查看全文】
传媒行业：四季度看好游戏板块 关注9股
核心观点及投资建议：游戏板块：游戏目前估值处于相对低位+景气度改善+供给侧改革龙头集中度提升+字节入局游戏重塑产业链价值分配+5G云游戏催化+20Q3总体游戏产品线优异+政策推动，当前位置配置性价比依然很高，坚定看好游戏板块后续表现，再次重申买入机会。关注标的：电魂网络、掌趣科技、宝通科技、完美世界、三七互娱、吉比特等。电商板块：直播电商和短视频营销的高速增长为整个产业链带来行业红利，从目前电商及内容平台龙头纷纷加紧直播带货布局，我们认为直播电商和短视频营销将是未来三~五年的大趋势，目前仍处行业发展早期，看好板块长期前景。建议关注平台类公司如值得买(拓展直播/短视频业务布局的内容导购平台)、天下秀(背靠微博，KOL营销代理绝对龙头)和芒果超媒(芒果好物为接下来战略核心)。电影板块：影院复工正式落地，低风险地区在电影院各项防控措施有效落实代为的前提下，可于7月20日有序恢复开放营业，中高风险地区暂不开放营业。影院开放预计带来电影板块估值修复。建议重点关注上海电影(成立资管公司开启并购整合之路)、横店影视(影院公司中经营效率最高)、万达电影……【点击查看全文】
汽车行业：底部复苏聚焦龙头 关注4股
投资建议：随着疫情扰动的逐步消退，行业有望重回复苏轨道，我们对行业下半年的表现维持较为乐观的判断。建议关注竞争实力强、赛道清晰的行业龙头：1)整车板块：长城汽车、长安汽车、吉利汽车；2)零部件：新泉股份、德赛西威、均胜电子、精锻科技……【点击查看全文】
计算机行业：重点关注关注几个方向 看好5股
我们认为，在当前国内疫情得到控制的情况下，行业内细分板块的景气度将提升。重点关注关注以下几个方向：金融 IT、云计算和网络安全，股票池关注恒生电子(600570)、中科创达(300496)、用友网络(600588)、紫光股份(000938)、启明星辰(002439)……【点击查看全文】
环保行业：第三批可再生能源发电补贴项目清单公布 关注5股
8月31日，国家电网公布关于 2020 年第三批可再生能源发电补贴项目清单，此次纳入 2020 年第三批可再生能源发电补贴清单的项目共计 446 个，核准/备案容量 23068.72 兆瓦，其中：风电项目 119个；太阳能发电项目 270 个；生物质发电项目 57 个，核准/备案容量1084.50 兆瓦。国家电网公司及时将中央财政拨付的补助资金转付给相关发电企业。建议关注：盈峰环境，北控城市资源，中再资环，龙马环卫，玉禾田，洪城水业，维尔利，瀚蓝环境，深圳燃气，海螺创业，上海环境……【点击查看全文】
煤炭行业：上半年行业盈利下滑约20% 关注6股
投资策略：动力煤价有望进入新常态，看好高分红、低估值标的。从供需格局和政策走向上来看，未来几年动力煤价大致区间就位于 500-600 元/吨之间，龙头煤企有望保持相对稳定的业绩，当前板块估值处于历史底部区域，悲观预期反映较为充分，继续看好板块的估值修复逻辑。关注股息率较高的：中国神华、陕西煤业、平煤股份、盘江股份等，同时建议关注弹性标的：兖州煤业、淮北矿业、潞安环能、西山煤电等，煤炭+电解铝标的：神火股份、露天煤业，焦炭标的建议关注：金能科技、中国旭阳集团(港股)……【点击查看全文】
机械行业：3C自动化未来多重机遇 关注3股
投资建议：1)看好国内 3C 产业链，关注科森科技、赛腾股份、快克股份，受益标的华兴源创、精测电子等。2)疫情之下小家电有望迎来大风口，关注拥有核心技术和优质渠道的智能扫地机器人公司石头科技。3)锂电设备下游空间大，设备公司确定性强，关注先导智能。4)同时关注国内精密温控优质标的英维克、激光切割控制系统龙头柏楚电子(华西机械&中小盘联合覆盖)。5)HIT 有望成为下一代主流电池片技术，关注迈为股份……【点击查看全文】
通信行业：5G建设平稳推进 关注5股
具体关注品种方面，5G 综合电信设备中选取中兴通讯(000063)、5G 光通器件选取中际旭创(300308)和新易盛(300502)、5G 器件类品种中选取三安光电(600703)和闻泰科技(600745)和 5G 电源品种动力源(600405)；物联网选取模组公司广和通(300638)；军工卫星通信方面选取中国卫星(600118)和航天发展(000547)；IDC 公司鹏博士(600804)……【点击查看全文】
有色金属：黄金磁材业绩亮眼 关注6股
市场对于低利率环境延续的预期，同时对于通胀较高的接受度带动金价回升，重点关注江铜控股&民营激励，有望实现大幅增长的黄金上市平台恒邦股份(详见深度报告《拟争取收购大型金矿，A 股第四大黄金公司横空出世》)。弹性角度关注山东黄金、华钰矿业、湖南黄金等，估值和资产配置角度关注紫金矿业、银泰黄金、中金黄金等。关注周期边际改善下龙头业绩增长。在多国宽松政策，流动性危机缓解，国内地产后周期有望继续修复背景下，基本金属有望需求边际改善，关注紫金矿业、云南铜业、江西铜业、云铝股份等。供给风险仍在，钴价休整后有望再上台阶。关注钴业三杰：华友钴业、寒锐钴业、盛屯矿业等……【点击查看全文】
家用电器：期待下半年加速回暖 关注3股
关注变革的企业。各家电企业主要从渠道和数字化转型进行变革。1)渠道方面：美的集团进行了层级削减的改革；海尔智家进行全流程改革以及利益理顺；格力电器在渠道上进行改革，实现线上线下协同发展。2)数字化转型：美的集团采用全面数字化及全面智能化转型；海尔智家进行数字变革，进一步提效增速。投资建议。我们建议重视白电中的海尔智家、美的集团和格力电器(开启渠道改革的新篇章)，小家电中的九阳股份和苏泊尔以及厨电、电工和照明板块的老板电器、浙江美大、公牛集团和欧普照明的投资价值……【点击查看全文】
医药生物：二季度业绩逐步恢复 关注5股
我们认为，对于核酸检测能力的提升将持续推动实验室建设相关仪器以及耗材的市场扩容，政策推动第三方实验室进入快速发展阶段，建议关注金域医学、华大基因等。从政策层面来看，医药支付端改革持续深化，通过缩小个人账户将进一步扩大统筹账户基金池，提升医保支付能力，同时，支出结构也在持续优化，主要通过带量采购以及医保目录动态调整等方式。从结果来看，伴随近年政策趋势日益明朗，市场对于政策落地已有较为充分的预期，创新及其产业链仍是腾笼换鸟趋势下的长期投资主线，建议持续关注 CXO 企业，包括药明康德、泰格医药、昭衍新药等……【点击查看全文】
交通运输：继续看好航空、机场 关注6股
投资策略：2020年9月，建议从三条主线布局交运板块：1)国内疫情消退背景下，估值较低且受益基本面改善的航空板块：春秋航空、吉祥航空、中国国航；2)基本面长期向好，受益免税政策落地的机场板块：上海机场、白云机场；3)油运运力偏紧，受益新一轮景气周期的油运标的：中远海能、招商轮船。交运板块维持“同步大市”评级……【点击查看全文】
汽车检测：从国五到国六汽车检测有望迎东风 关注2股
投资建议：政策推动汽车检测行业不断向前，同时电动化、智能化等趋势将带来分化，我们判断行业进入重组洗牌阶段，分散的市场显现集约化趋势，具备研发能力的优质龙头企业将迎来市场机遇，关注机动车检测全流程覆盖，并购进入检测运营服务的安车检测(华西机械&汽车团队联合覆盖)，其他受益公司包括：中航电测、南华仪器等……【点击查看全文】
